嘉实元和上调股权资产估值 高折价率或隐含大年

  嘉实元和上调股权估值,中石化发卖终究…要上市了?

  起源:蓝鲸新财富

  原创: 蓝鲸基金 裴利瑞

  

  2014年9月29日,证监会特批的国际首只可以投资非上市公司股权的公募基金——嘉实元和正式成立,该基金拿出50%的资产投资于中石化发卖公司的股权,参与其混淆一切制改制。自此,嘉实元和同样成为国际首只参与国企“混改”的基金。

  在10月30日晚中石化“压轴”宣布三季报后,嘉实元和对其目标公司——中石化发卖公司的股权,停止了第11次临时估值调剂,由10月26日的1.1227元上调为10月31日的1.1534元。

  嘉实元和调剂中石化股权估值

  11月1日,嘉实基金宣布通知布告,颁布发表依照中国石化发卖有限公司(下文简称“中石化发卖”)供给的2018年三季度财务报表,自2018年10月31日起,嘉实基金对嘉实元和直投封闭混淆型提议式基金持有的“中国石化发卖有限公司股权”估值停止调剂。10月31日,嘉实元和基金份额净值为1.1534元。

  

  嘉实元和是国际首只可以投资非上市公司股权的公募基金,也是首只参与国企“混改”的基金。2014年9月29日,该基金由嘉实基金以1切切元提议成立,设5年封闭期,首募范围100亿元,个中50亿元投资于中石化发卖公司股权,参与其混淆一切制改制,共持有4亿股,占总股本比1.4%;残剩50亿元投资于固定收益市场。

  据基金合同显示,作为一只股债混淆型基金,嘉实元和对其特别的权益资产局部(中石化发卖未上市股权)的估值分为三个阶段。个中,在中石化发卖上市前,嘉实元和对其采取比来市场生意价格法,参考可比公司的市净率(P/B)方法停止估值,并可以依据中石化发卖的财务申报更新的净资产值停止估值调剂。

  

  一方面,从基金活期申报来看,嘉实元和对中石化发卖的估值自2017年下半年以来曾经超越了60亿元,2018年二季度有小幅调低至59.6亿元。最新的2018年三季报显示,股票资产(中石化发卖未上市股权)为61.8亿元,占基金资产净值比例为53.81%,比拟二季度末的股权估值59.6亿元有所上调。

  

  而另外一方面,嘉实元和可以依据中石化发卖的财务申报临时做出估值调剂。据同花顺数据统计,如许的状况在嘉实元和成立以来共爆发过11次。

上一篇:京家声月手游暗卫哪个好 暗卫排名一览 下一篇:没有了
  • 版权声明:内容来自互联网不代表本站观点,2020-02-23发表于 考试培训栏目。
  • 转载请注明: 嘉实元和上调股权资产估值 高折价率或隐含大年| 考试培训 +复制链接